如果您拥有一家封闭式公司并且即将退休，员工持股计划 (ESOP) 可以帮助您平衡企业的相互冲突的目标。
The 国家雇员所有权中心 目前估计约有 7,000 份员工持股计划 (ESOP)，涵盖美国约 1,400 万名员工。大约三分之二的公司提供 ESOP，为即将离任的所有者在封闭式企业中的权益提供市场。其他可能作为补充员工福利计划或根据优惠税收规则借钱的机制。
离职的所有者通常会利用其业务的至少一部分价值来为退休提供资金。然而，企业主也可能希望为他们的孩子、员工和社区保留他们的公司。即使您还没有准备好放弃，尽早转让所有权可能会带来税收优惠。
ESOP 是一种退休计划，主要投资于公司自己的股票。 ESOP 不是投资于公开交易的股票、债券和共同基金，而是旨在投资于公司股票。雇主向 ESOP 提供免税供款，该计划用于从公司或其所有者那里购买股票。从本质上讲，ESOP 为公司股票提供了“买家”。与其他合格计划一样，它受规则和限制的约束，包括供款限额和承保要求。然而，与其他计划不同的是，ESOP 必须对其股票进行年度独立评估。
ESOP 可以提供一种节税的退出策略，让您可以保持控制，直到您完全准备好退休。 ESOP 仅适用于公司。如果您的企业以独资企业、合伙企业或有限责任公司 (LLC) 的形式组织，您必须将其转换为公司形式（一个潜在的复杂提议）才能利用此策略。
ESOP 为员工提供了强大的激励，让他们在税收递延的基础上分享公司的增长。当员工退休或以其他方式有资格从该计划中获得分配时，他们会以股票或现金的形式收到其 ESOP 账户余额的既得部分。如果您的公司是封闭式持股，则必须为获得股票的员工提供“看跌期权”——在指定的时间窗口内以公平的市场价值将股票卖回公司的权利。
与其他合格计划一样，ESOP 受到严格监管。它们必须涵盖满足特定年龄和服务要求的所有全职员工，并且必须遵守年度供款限额（通常为所涵盖薪酬的 25%）等条件。
ESOP 受制于不适用于其他类型的合格退休计划的规则。例如，ESOP 必须在计划制定时获得对公司股票的独立评估，此后至少每年一次。此外，获得股票分配的参与者必须有权以公平的市场价值将其股票卖回公司。这一要求产生了公司必须准备的大量回购负债。
对于企业主来说，优势是显着的。通过将您公司的部分股票出售给 ESOP，您可以获得更大的流动性、多元化和财务安全。如果您的公司是 C 型公司并且 ESOP 收购了至少 30% 的股份，您可以在出售后一年内将收益再投资于某些合格的替代财产，从而无限期推迟出售股份的任何应税资本收益。合格的替代财产包括国内运营公司发行的大部分证券。
ESOP 还允许公司用借入资金为收购提供资金。 “杠杆” ESOP 本质上允许公司扣除用于提供 ESOP 供款的贷款的利息和本金——一种税收优惠，可以为现金流创造奇迹。公司还可以扣除为 ESOP 股票支付的某些股息。利息和股息支付不计入供款限额。
ESOP 相对于其他退出策略的另一个优势是，它们允许企业主在不放弃对企业的控制权的情况下套现。即使所有者将控股权转让给 ESOP，大多数日常决策将由 ESOP 的受托人做出，受托人可以是公司高管。您可以继续担任贵公司的 CEO，并作为 ESOP 信托的受托人，对大多数公司决策进行投票。但是，ESOP 参与者可能有权对重大决策进行投票，例如合并或出售几乎所有公司资产。
从遗产规划的角度来看，员工持股计划也很有意义。将股票出售给您公司的计划可为您提供流动资产，以分配给未参与该业务的孩子或其他家庭成员。同时，您可以持有足够的股票，将业务的控制权转移给那些 are involved.
将 ESOP 的价值与您公司的股票挂钩，可以为员工提供强大的动力，为企业的未来而努力工作。用于收购您的股票的公司对 ESOP 的贡献是免税的，公司甚至可以借入所需的资金——基本上允许它扣除贷款的利息和本金付款。
如果您的公司是 S 型公司，则 ESOP 可分配的收入份额免征联邦所得税。大多数州都有类似的豁免。这意味着由 ESOP 100% 拥有的 S 公司可以避免联邦所得税，并且通常是州所得税。但是，请记住，S 公司 ESOP 也存在某些税收劣势，例如阻止所有者推迟出售给 ESOP 的股票的收益。
ESOP 成本可能会增加，包括年度评估、股票回购义务、贷款支付和合格计划管理的费用。在采用此策略之前，请与您的顾问权衡此类成本。此外，税收改革可能会影响 ESOP 和遗产规划策略。
ESOP 提供了许多财务上的好处。但是，根据公司是成立为 C 公司还是 S 公司，管理 ESOP 的规则存在一些显着差异。
咨询您的税务、法律和福利顾问，以确定 ESOP 是否适合您和您的员工。
